作者:ardizor,加密研究员;翻译:金色财经xiaozou
为什么代币经济学非常重要:
· 良好的代币经济学:一年增长10,000%。
· 糟糕的代币经济学:一年下跌90%。
本文,我将公开分析代币经济学的所有秘密。
在这里我想探讨一个重要话题,它可以为你节省数百甚至数千美元。那就是从别人的错误中学习成长。在我不理解代币经济学的工作原理的时候,我做了一些糟糕的投资,如今这些投资比起我最初买入时仍然跌了80%。
如果不掌握代币经济学,任何投资购买行为都不过是在赌有利的价格走势。这就是为什么要避免盲目交易,否则你可能会遭受严重的损失!
在评估潜在投资时,在代币页面上我们可以看到:
· 市值(MC)
· 完全稀释估值(FDV)
· 流通供应量
· 总供应量
其中的每一项都是明智决策至关重要的因素。原因如下:
这些被称为基本供应指标。
掌握这些指标可以帮助你评估代币的潜力。
了解各项指标功能及其对加密货币价格的影响是非常必要的。
· MC:以美元计算的流通供应的价值
· FDV:以美元计算的总供应的价值
· 流通供应量:当前流通的代币
· 总供应量:所有可能存在的代币
接下来,我们将讨论决定当今任何一种代币发行和成功的三个主要因素:
因素1:代币分配
有两种分配方法:
· 预挖矿——在早期支持者、团队和顾问之间共享
· 公平发布——人人都有平等的购买机会
在如今的市场上,大多数代币分配都采用预挖矿方式。
如果50%分配给投资者,并且100%会有TGE(代币生成事件),投资者可能会抛售代币。
因此,理解以下几点至关重要:
· TGE分配
· 悬崖(Cliff)期
· 归属(Vesting)期
代币生成事件(TGE)标志着代币正式发布的时刻。TGE分配是指代币在个人之间分配的比例,通常在10-20%之间。Cliff是TGE之后的初始跨度,是随后的vesting开始前的暂停期。Vesting表示每月逐渐分配一定的代币百分比。
因素2:分配接收方
常见的分配接收方包括:
· 空投
· 营销
· 公开发售(散户投资者)
· 私募(投资者、KOL等)
· 生态系统(质押、奖励等)
等等……
最近,很多项目一直在采用这样一种策略:适度的TGE(不超过20%),随后几个月的悬崖期,以及一年多的归属期。这种方法更适合于促进项目的长期成功。在投资前核实这些细节非常重要。
因素3:需求
另一方面,任何代币的繁荣都必须依赖需求。这就是驱使人们购买的原因。以美元为例,尽管它面临着明显的通货膨胀问题,人们还是继续购买它,因为它是日常生活必不可少的。:
一般来说,有四大因素推动代币需求:
因素1:社区支持
正如在最近的周期中所见到的那样,强大的社区可以显著推动需求。例如,meme币的价值飙升仅仅是因为社区的支持。
因素2: 价值储存
许多人购买加密货币来存储财富,就像投资数字黄金一样。比特币就是一个典型的例子。
因素3:代币效用
提供实用功能的代币往往会吸引买家。一个简单的例子就是质押,持有代币可以提供特定的好处。
因素4:价值生成
人们寻求能够提供真正价值的代币。质押允许用户锁定他们的代币并定期获得奖励,这也有利于网络发展。此外,持有代币可以获取来自项目的奖励、空投和其他激励措施,使所有相关方受益。
此外,不管需求有多高,了解持有资产的是谁至关重要。是一个强大的社区,还是有空头?这可能很难确定,因为你需要与项目社区接触并进行仔细分析。但这绝对是值得的。
还请记住这一点:即使代币经济学很糟糕,代币价格仍然可以非常高,反之亦然。
把这个结果记在心里!欢迎来到加密世界,在这里,即使是最荒谬的事也可以成真。
结论:
为了避免盲目投资让自己获得不需要的代币,请记住始终要考虑如下要素:
· 总供应量和流通供应量
· 分配与分配接收方
· 归属期
· 分发百分比
· 需求
在进行审慎分析之后,你将能够确定一个项目是否值得投资。
0 条评论
请「登录」后评论